خرید پله ای در بورس + مهم ترین نکته در سال 1403

خرید پله ای در بورس (strategy martingale)چگونه انجام می شود؟
استراتژی خرید پله‌ای یا همان استراتژی مارتینگل، یک روش معاملاتی است که در بورس و سایر بازارهای مالی استفاده می‌شود. این استراتژی اغلب در معاملاتی که روند قیمت به سمت بالا یا پایین مشخصی حرکت می‌کند، به کار می‌رود و از جنبه‌هایی مشابه به مفهوم "افزایش میانگین در صورت ضرر" شناخته می‌شود.

خرید پله‌ای چیست؟

خرید پله‌ای (Dollar-Cost Averaging) یک استراتژی سرمایه‌گذاری است که در آن سرمایه‌گذار به جای خرید یک‌باره سهام یا دارایی، آن را به تدریج و در چند مرحله خریداری می‌کند. هدف این روش کاهش ریسک ناشی از نوسانات قیمت و میانگین‌گیری از قیمت‌های مختلف در طول زمان است. این استراتژی به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا از احساسات بازار فاصله بگیرند و با یک رویکرد منظم و تدریجی، سرمایه‌گذاری کنند.

نحوه خرید پله ای در بورس

در خرید پله‌ای، سرمایه‌گذار مبلغ مورد نظر برای سرمایه‌گذاری را به چند بخش تقسیم می‌کند و این بخش‌ها را در فواصل زمانی معین و به صورت منظم خریداری می‌کند. به عنوان مثال، اگر سرمایه‌گذاری قصد دارد 10 میلیون تومان در یک سهم سرمایه‌گذاری کند، می‌تواند این مبلغ را به پنج بخش 2 میلیون تومانی تقسیم کرده و هر ماه یک بخش را خریداری کند. این کار باعث می‌شود که سرمایه‌گذار از نوسانات کوتاه‌مدت بازار کمتر متأثر شود و میانگین قیمتی مناسبی برای خرید سهام به دست آورد.

مزایای خرید پله ای

کاهش ریسک نوسانات

 بازارخرید پله‌ای کمک می‌کند تا تأثیر نوسانات کوتاه‌مدت قیمت بر روی سرمایه‌گذاری کاهش یابد.

میانگین‌گیری از قیمت‌ها

این روش باعث می‌شود که سرمایه‌گذار به جای خرید در یک نقطه زمانی، از میانگین قیمت‌های مختلف بهره‌مند شود.

مدیریت بهتر نقدینگی

تقسیم سرمایه به بخش‌های کوچک‌تر و خرید تدریجی کمک می‌کند تا سرمایه‌گذار مدیریت بهتری بر نقدینگی خود داشته باشد.

جلوگیری از تصمیمات احساسی

خرید پله‌ای باعث می‌شود که سرمایه‌گذار بر اساس یک برنامه منظم عمل کند و کمتر تحت تاثیر احساسات بازار قرار بگیرد.

معایب خرید پله ای

هزینه‌های معاملاتی بیشتر

انجام معاملات متعدد ممکن است هزینه‌های کارمزد معاملات بیشتری را به همراه داشته باشد.

عدم بهره‌مندی از فرصت‌های سودده

در صورتی که قیمت‌ها به طور پیوسته افزایش یابند، سرمایه‌گذار ممکن است از برخی فرصت‌های سوددهی چشم‌پوشی کند.

پیچیدگی در مدیریت

خرید پله‌ای نیازمند برنامه‌ریزی دقیق و مدیریت مستمر است که ممکن است برای برخی از سرمایه‌گذاران پیچیده باشد.

محاسبه میانگین خرید پله ای

محاسبه میانگین خرید در روش خرید پله‌ای به این صورت است که مجموع هزینه‌های خرید سهام را بر تعداد سهام‌های خریداری‌شده تقسیم می‌کنیم. به عنوان مثال، اگر سرمایه‌گذار در سه مرحله و با قیمت‌های 1000، 1100 و 1200 تومان، به ترتیب 100، 90 و 80 سهم خریداری کرده باشد، میانگین قیمت خرید به این صورت محاسبه می‌شود:

(1000+90+80) / [(1000* 100)+ (1100*90)+(1200 * 80)] = میانگین قیمت خرید 

خرید پله‌ای در روند صعودی به قصد افزایش سود در بلند مدت

در روند صعودی، خرید پله‌ای به سرمایه‌گذار این امکان را می‌دهد که به تدریج و با قیمت‌های بالاتر وارد بازار شود. این روش باعث می‌شود که سرمایه‌گذار از افزایش قیمت‌ها بهره‌مند شود و سود بیشتری در بلندمدت کسب کند. با این حال، باید به این نکته توجه کرد که در صورت تغییر روند بازار به نزولی، سرمایه‌گذار ممکن است با زیان مواجه شود.

روش خرید پله‌ای مارتینگل

روش خرید پله‌ای مارتینگل یکی از استراتژی‌های معروف در بازارهای مالی است که بر اساس افزایش مقدار سرمایه‌گذاری در هر مرحله نزولی قیمت انجام می‌شود. این روش در اصل از قمار نشأت گرفته و هدف آن جبران زیان‌های پیشین و کسب سود در صورت بازگشت قیمت به سطح قبلی یا بالاتر است.

روش مارتینگل بر این فرض استوار است که در صورت کاهش قیمت یک دارایی، قیمت آن در نهایت بازگشت خواهد کرد. بنابراین، سرمایه‌گذار با هر بار کاهش قیمت، مقدار بیشتری از دارایی را خریداری می‌کند تا میانگین قیمت خرید خود را کاهش دهد.

مراحل اجرای روش مارتینگل

• تعیین سرمایه اولیه: سرمایه‌گذار ابتدا میزان سرمایه‌ای که قصد دارد در این استراتژی به کار ببرد را تعیین می‌کند.
• خرید اولیه: با قیمت فعلی بازار، یک مقدار مشخص از دارایی خریداری می‌شود.
• انتظار کاهش قیمت: در صورت کاهش قیمت دارایی، سرمایه‌گذار به اندازه دو برابر مقدار اولیه یا بیشتر، دارایی بیشتری خریداری می‌کند.
• تکرار مراحل: این فرآیند تا زمانی ادامه می‌یابد که قیمت دارایی به سطح قبلی بازگشته و یا سود مورد انتظار حاصل شود.

مثال عملی

فرض کنید یک سرمایه‌گذار 100 سهم از یک شرکت را با قیمت 1000 تومان خریداری می‌کند. اگر قیمت سهام به 900 تومان کاهش یابد، سرمایه‌گذار 200 سهم دیگر خریداری می‌کند. در صورت کاهش بیشتر قیمت به 800 تومان، 400 سهم دیگر خریداری می‌شود. با این روش، میانگین قیمت خرید سهام کاهش می‌یابد و با بازگشت قیمت به سطح قبلی یا بالاتر، سرمایه‌گذار می‌تواند سود کسب کند.

نکات کلیدی خرید و فروش پله ای

تعیین استراتژی

 قبل از شروع به خرید پله‌ای، استراتژی و هدف خود را مشخص کنید.

ثبات و استمرار

 برنامه خرید پله‌ای را به صورت منظم و مستمر دنبال کنید.

مدیریت ریسک

همیشه به مدیریت ریسک توجه داشته باشید و از سرمایه‌گذاری بیش از حد در یک سهم خودداری کنید.

بررسی بازار

بازار و شرایط اقتصادی را به دقت بررسی کنید تا بتوانید بهترین زمان برای خرید و فروش را انتخاب کنید.

مزایای کم کردن میانگین خرید به روش پله ای

کاهش ریسک

 با کاهش میانگین قیمت خرید، ریسک سرمایه‌گذاری کاهش می‌یابد.

افزایش سود

در صورت بازگشت قیمت سهام به سطح قبلی یا افزایش آن، سرمایه‌گذار می‌تواند سود بیشتری کسب کند.

مدیریت بهتر سرمایه 

کاهش میانگین قیمت خرید به سرمایه‌گذار کمک می‌کند تا سرمایه خود را بهینه‌تر مدیریت کند.

معایب کم کردن میانگین خرید به روش پله ای

افزایش ریسک

در صورت ادامه کاهش قیمت، سرمایه‌گذار با زیان بیشتری مواجه خواهد شد.

هزینه‌های بیشتر

خرید پله‌ای ممکن است باعث افزایش هزینه‌های معاملاتی شود.

نیاز به سرمایه بیشتر

 کاهش میانگین خرید نیازمند سرمایه بیشتری است که ممکن است برای برخی از سرمایه‌گذاران مشکل‌ساز باشد.

بیشتر بخوانید: سرمایه گذاری با پول کم

استراتژی خرید پله ای چگونه انجام می شود؟

استراتژی خرید پله‌ای به این صورت است که سرمایه‌گذار مبلغ سرمایه‌گذاری خود را به چند بخش تقسیم کرده و در فواصل زمانی معین و با قیمت‌های مختلف خریداری می‌کند. این روش باعث می‌شود که سرمایه‌گذار از نوسانات کوتاه‌مدت بازار کمتر متأثر شود و میانگین قیمت خرید مناسبی داشته باشد.

استراتژی فروش پله‌ای در بورس

فروش پله‌ای نیز مشابه خرید پله‌ای است، با این تفاوت که سرمایه‌گذار به تدریج و در فواصل زمانی معین سهام خود را به فروش می‌رساند. این روش به سرمایه‌گذار کمک می‌کند تا از افزایش قیمت‌ها بهره‌مند شود و سود خود را به حداکثر برساند. همچنین، فروش پله‌ای باعث کاهش ریسک از دست دادن فرصت‌های سوددهی می‌شود.

مقایسه خرید پله‌ای در دو نوع کاهش قیمت و افزایش قیمت

خرید پله‌ای در کاهش قیمت باعث می‌شود که سرمایه‌گذار بتواند سهام را با قیمت‌های پایین‌تر خریداری کرده و میانگین قیمت خرید خود را کاهش دهد. اما در افزایش قیمت، سرمایه‌گذار با هر بار خرید سهام با قیمت‌های بالاتر مواجه می‌شود که ممکن است ریسک بیشتری را به همراه داشته باشد. هر دو روش دارای مزایا و معایب خاص خود هستند و باید با توجه به شرایط بازار و اهداف سرمایه‌گذار انتخاب شوند.

چه سهامی مناسب خرید پله‌ای در بورس است؟

سهامی که دارای نوسانات قیمت قابل پیش‌بینی و روندهای بلندمدت مشخصی هستند، مناسب خرید پله‌ای می‌باشند. همچنین، سهامی که در صنایع پایدار و با بنیاد قوی فعالیت می‌کنند و دارای نقدینگی مناسبی هستند، برای این استراتژی مناسب‌تر می‌باشند. انتخاب سهام مناسب نیازمند تحلیل دقیق و بررسی شرایط بازار است.