سرمایه گذاری طلا با کدام نوع آن بهتر است؟
یکی از روش‌های حفظ ارزش پول با توجه به شرایط تورمی، سرمایه‌گذاری در طلا یا دلار است که سبب می‌شود ارزش پول همگام با تورم رشد کند. سرمایه‌گذاری در بازار طلا یکی از امن‌ترین و رایج‌ترین بازارهایی است که از گذشته مورد توجه بسیاری از افراد برای سرمایه‌گذاری بوده. ورود به بازار طلا نیاز به دانش و تخصص مالی بالایی ندارد چرا که به صورت سنتی این فلز رشد می کند و قدرت خرید را معمولا حفظ می کند. سرمایه‌گذاری طلا یکی از روش‌های کم ریسک برای سرمایه‌گذاری با پول کم مثلا 1 میلیون، 10 میلیون، 150 میلیون تا ... است.
مزایای سرمایه‌گذاری در طلا
از جمله مزایای سرمایه‌گذاری در طلا میتوان به موارد زیر اشاره کرد:
- حفظ ارزش پول در بلند مدت
- امنیت بالا در برابر تورم
- قدرت نقدشوندگی بالا
طلا به این دلیل که هزاران سال مورد معامله قرار می گرفته به نوعی خود پول هست. حتی برخی از صاحب نظران پا را فراتر می گذارند و آن را معادل پول می دانند، به عنوان مقال جان مورگان پیش از سخنرانی در کنگره در سال 1912 گفت :
Gold is money everything else is credit
ریسک و بازدهی سرمایه‌گذاری طلا
در حالت کلی سرمایه گذاری همیشه با مقداری ریسک همراه است که این ریسک را میتوان با کسب دانش و تخصص در هر حوزه کنترل کرد و به حداقل میزان خود رساند. سرمایه گذاری نیز از این قاعده مستثنی نبوده و با ریسک همراه است.
در این نوع سرمایه گذاری با وجود اینکه در بلند ارزش پول حفظ شده و میتوان بازدهی قابل قبولی کسب کرد، اما با ریسک هایی هم همراه است که در ادامه به بررسی هریک می‌پردازیم.
دو نوع سرمایه گذاری برای طلا قابل ذکر است:
- مستقیم
- غیر مستقیم
-
سرمایه‌گذاری مستقیم در طلا
سرمایه‌گذاری مستقیم در طلا به این معنی است که انواع طلا بصورت فیزیکی خریداری شود. این نوع سرمایه‌گذاری نیاز به تخصص و دانش خاصی نیاز ندارد و تنها کافی است با مراجعه به مراکز معتبر طلا را بصورت فیزیکی خریداری نمود. البته در خرید طلا عموما مباحثی همانند اجرت، ارزش افزوده و ... مقداری بهای تمام شده آن را بالا می برد.
انواع طلا عبارتند از:
سرمایه گذاری در طلای نو زینتی
مزایا
- امکان استفاده شخصی
- قدرت نقدشوندگی بالا
- عدم محدودیت برای خرید
- حفظ ارزش پول در بلندمدت
معایب
- پرداخت هزینههای مازاد بر اصل طلا مانند اجرت ساخت، سود فروشنده
- کسر هزینههای اضافی در زمان فروش
- بازدهی و سود سرمایه‌گذاری پایین در کوتاه مدت
سرمایه‌گذاری در طلای آب شده
مزایا
- اجرت ساخت و مالیات ندارد
- قدرت نقدشوندگی بالا
- عدم محدودیت در فروش
- امکان خرید با سرمایه کم
معایب
- عدم اطمینان از درجه خالص بودن طلای آب شده
- امکان تقلبی بودن طلا آب شده
سرمایه‌گذاری در طلای دست دوم
مزایا
- اجرت ساخت ندارد
- عدم محدودیت در خرید
- امکان استفاده شخصی
- قدرت نقدشوندگی بالا
معایب
- احتمال تقلبی بودن
- فروش با عیار پایینتر
سرمایه‌گذاری شمش طلا
مزایا
- میزان خلوص بالا
- امکان معامله جهانی
- قدرت نقدشوندگی بالا
- دارای وزن دقیق و ابعاد مشخص
- عدم امکان تقلبی بودن
معایب
- دارای اجرت ساخت و کارمزد بالا
- عدم امکان خرید با سرمایه کم
- محدودیت فروش
سرمایه گذاری در سکه
مزایا
- عدم پرداخت اجرت ساخت و مالیات
- کمیسیون و کارمزد پایین
- بازدهی و سود سرمایه‌گذاری بالا در طولانی مدت
- قدرت نقدشوندگی بالا
معایب
- محدودیت در تعداد خرید
- حباب قیمتی بالا در برخی از برهه های زمانی
- امکان خرید فقط در وزن‌های مشخص سکه
-
سرمایه‌گذاری غیرمستقیم در طلا
در این روش به دلیل عدم خرید طلای فیزیکی، ریسک و احتمال دزدیده یا گم شدن طلا نیز کاهش می‌یابد و همچنین کارمزد کمتری در هنگام خرید پرداخت می‌شود. البته در این روش افراد باید با بازارهای مالی آشنایی داشته و از تخصص مالی بهره‌مند باشند. در ادامه روش‌های مختلف سرمایه‌گذاری غیرفیزیکی طلا قرار داده شده است.
صندوق‌های سرمایه گذاری در طلا (ETF)
مزایا
- عدم نیاز به نگهداری فیزیکی طلا و سکه
- قدرت نقدشوندگی بالا
- امکان خرید با سرمایه پایین
- کامزد معاملاتی کم
- قابلیت فروش در مقدار کم
معایب
- کارمزد صندوق
- سود پایینتر نسبت به سرمایه‌گذاری به صورت مستقیم در طلا
گواهی سپرده سکه در بورس کالا
مزایا
- معاف از مالیات
- عدم ریسک گم یا دزدیده شدن
- قدرت نقدشوندگی بالا
- کارمزد پایین
معایب
- پرداخت هزینه انبار داری
- پرداخت کارمزد بابت هر گواهی
- عدم امکان فروش در روزهای تعطیل، پنجشنبه ها و ساعات خارج از اداری
ارز دیجیتال با پشتوانه طلا
مزایا
- قابلیت انتقال آسان
- دارای ارزشی معادل با قیمت فیزیکی طلا
- دارای ارزشی معادل با قیمت فیزیکی طلا
معایب
- قدرت نقدشوندگی پایین
- عدم وجود پشتوانه و تضمین
- غیر رسمی بودن با توجه به قوانین فعلی کشور
قرارداد های آتی صندوق طلا
قرارداد آتی صندوق طلا، قراردادی است که بر مبنای آن خریدار متعهد می‌شوند در زمان مشخصی در آینده (مثلا یک ماه بعد) ۱۰۰۰ واحد صندوق سرمایه گذاری طلا را با قیمت مشخصی از فروشنده بخرد و فروشنده متعهد می شود در آن زمان مشخص، ۱۰۰۰ واحد صندوق سرمایه گذاری صندوق طلا را با قیمت مشخص به خریدار قرارداد آتی بفروشد.
این قرارداد براساس پیش بینی فرد سرمایه‌گذار از روند آتی قیمت طلا صورت می‌گیرد و بسته به صعودی یا نزولی بودن قیمت فرد وارد موقعیت خرید یا فروش می‌شود.
معامله طلا در بازار فارکس
در بازار فارکس نماد طلا با XAU نمایش داده می‌شود و میتوان به جای تمامی روش های ذکر شده در بالا از این روش استفاده نمود. قیمت این نماد بر اساس انس جهانی طلا تعیین می‌گردد.
سخن پایانی
در شرایط تورمی بهتر است به سرمایه گذاری با بازده بیشتر از میزان تورم یا حداقل معادل تورم برای حفظ ارزش پول روی آورد. یکی ازانواع آن سرمایه گذاری در طلا است که انواع مختلفی دارد. در این مقاله ما به بررسی انواع آن پرداخته شد.
