شاخص نزدک چیست و چه کاربردی در بازار بورس دارد؟

بزرگ ترین بازار الکترونیک جهان در آمریکا، بورس نزدک آمریکا یا (NASDAQ) می باشد. پایگاه اصلی بورس نزدک، در میدان تایمز شهر نیویورک قرار دارد. عبارت NASDAQ مخفف شده از (National association of Securities Dealers) است. در این مقاله به معرفی کامل و تاریخچه این بازار میپردازیم.

شاخص نزدک چیست و چه کاربردی در بازار بورس دارد؟

تاریخچه بورس نزدک

شهر نیویورک برخلاف سایر شهرهای دنای دارای دو بازار بورس است. بازار بورس نیویورک (NYSE) و بورس نزدک (NASDAQ) که هر دو تاثیر بسیار زیادی بر اقتصاد جهانی دارند. در این مطلب به سراغ بازار بورس نزدک رفته‌ایم، دومین بازار بورس بزرگ دنیا و بازاری که بیشترین میزان معاملات سهام نسبت به دیگر بازارهای بورس در جهان را دارد.

بازار بورس نزدک در سال ۱۹۷۱ تأسیس شد. دومین بورس بزرگ دنیا بازار بورس نزدک (NASDAQ) است که برای اولین بار در دنیا وب سایت خود را راه اندازی کرد و اولین معاملات آنلاین را انجام داد. این بازار اولین بازار الکترونیکی سهام در دنیاست.

این نامگذاری این بازار به نزدک، تاسیس بازار توسط انجمن ملی معامله‌گران اوراق بهادار که اختصارا به آن NASD میگویند.

بیشتر بخوانید:  بورس چیست؟

شاخص نزدک چیست؟

همانطور که پیش از این به آن اشاره شد شاخص نزدک یکی از شاخص های بازار نیویورک است که هدف از ایجاد این بازار تسهیل معاملات و ایجاد روشی آسان‌تر و سریع‌تر برای خرید و فروش سهام بوده است.

بسیاری از شرکت‌ها و مشاغل بزرگ دنیا در میان بیش از ۳۰۰۰ شرکتی هستند که سهام خود را در بازار نزدک ارائه کرده‌اند. به ویژه بسیاری از شرکت‌های پیشرو در زمینه فناوری مانند اپل، آمازون و فیسبوک که سهام آن‌ها در این بازار عرضه می‌شود. همچنین بسیاری از شرکت‌هایی که اولین بار است سهام‌شان را در بورس ارائه می‌کنند، این کار را از طریق بورس نزدک انجام می‌دهند. بازار نزدک در ابتدای کار تنها به جمع‌آوری خودکار اطلاعات آخرین قیمت سهام می‌پرداخت و معامله مستقیمی نداشت. اولین تمرکز این بازار در زمینه معاملات سهام، روی سهام خارج از بورس و سهم‌هایی بود که در بورس نیویورک یا دیگر بورس‌ها ارائه نشده بودند. همچنان هم بسیاری نزدک را یک بازار فربورس می‌دانند.

تعداد دفعات انجام معاملات در بازار نزدک بسیار بالا است و این بازار بیشترین میزان معاملات سهام را نسبت به دیگر بازارهای بورس دنیا دارد. شاخص بازار بورس نزدک هم به ویژه در سال‌های اخیر رشد بسیار زیادی داشته است.

زمان داد و ستد در بورس نزدک

زمان معامله در بورس نزدک دوشنبه تا جمعه است و روزهای شنبه و یکشنبه این بازار تعطیل است. ساعت معاملات نیز از 9:30 صبح شروع شده و تا ساعت 4 عصر ادامه دارد. البته قبل و بعد از باز شدن بازار هم امکان معامله سهام وجود دارد.

1. معاملات قبل از شروع بازار
   از آنجا که ساعات معامله در بورس نزدک از 9:30 صبح تا 4 عصر است پیش از این ساعت نیز میشود به معامله در بازار پرداخت که از ساعت 4 صبح آغاز می‌شود. هدف اشخاصی که عالقه دارند تا در ساعات پیش از بازار به معامله بپردازند پیشی گرفتن از سایر معامله گران فعال در این بازار و همچنین گریز از شلوغی در تایم معاملات می‌باشد.
2. معاملات پس از بازار
   پس از پایان معاملات بازار یعنی 4 عصر هم امکان فعالیت وجود دارد که تا ساعت 8 شب ادامه می‌یابد.

ریسک معامله در ساعت های خارج از معاملات اصلی

تغییر ارزش ذاتی شرکت‌ها در ساعات معامله پس از بازار، به ویژه موجب فعالیت نوسان‌گیرها در ساعات غیررسمی بورس نزدک می‌شود. البته معامله در ساعات غیر اصلی بازار ریسک‌های خاص خود را نیز به همراه دارد که از جمله آن‌ها می‌توان به ناپایدار بودن قیمت‌ها و محدودیت در ثبت سفارش اشاره کرد.
البته به طور دسته بندی شده می‌توان به دیگر ریسک های معاملات خارج از ساعت اشاره کرد:

1. ناتوانی این دسته از سرمایه گذاران از عملکرد به موقع هنگام بروز شایعات بازار
2. کاهش نقدینگی در خارج از ساعت های معاملاتی
3. کاهش تقاضا و عرضه بر اثر کمبود افراد در این ساعت های خاص
4. نوسانات قیمت و قیمت های ناپایدار
5. محدودیت در ثبت سفارشات و تقاضاها
6. نبود رقبای حرفه ای در ساعت های خارج از معاملات
7. مشکلات نرم افزاری

سطوح بازار بورس نزدک

1. بازار سرمایه (CAPITAL MARKET)

این بازار برای شرکت های مختلف در مقیاس کوچک طراحی شده است. شرکت هایی که مقیاس کوچکی دارند میتوانند سهام خود را در این سطح از بازار بورس نزدک ارائه دهند. ویژگی مهم این سطح از بازار سختگیری بسیار کم بورس نزدک در مورد شرکت ها و سرمایه گذاران این بخش از بازار است. این سطح از بازار سرمایه را “کلاه کوچک Capital Cap” نیز می نامند.

2. بازار جهانی (Global Market)

سطح دومی که در بازار بورس نزدک تعبیه شده است، بازار جهانی نام دارد که به “کلاه متوسط Mid Cap” نیز شهرت دارد. این سطح از بازار نزدک کمتر مورد توجه شرکت ها قرار دارد. به طور کلی بازار موسوم به بازار جهانی نزدک شامل ۱۴۵۰ سهام است و شرایط و استانداردهای خاص خود را دارد.

3. بازار انتخاب جهانی (Global Select Market)

یک بازار بزرگ سهام که برگزیدگان بازار جهانی در بورس نزدک هستند. این بازار شامل سهام هایی از ایالات متحده آمریکا و همچنین سهام بین المللی است و ترکیبی از انواع سهام های جهانی را شامل می شود. در هر ماه اکتبر، اداره مالکیت نزدک لیست شرکت های مختلف را بررسی کرده و معین می کند که کدام سهام واجد شرایط قرارگیری در بازار منتخب جهانی است.

نزدک مرکب چیست؟

نزدک مرکب یا نزدک کامپوزیت – تأسیس ۱۹۷۱ – نام یک شاخص بازار سهام مهم آمریکا است که شامل بیش از ۴۰۰۰ سهام آمریکایی و غیر آمریکایی معامله شده روی نزدک است.

NASDAQ-100 چیست؟

در سال ۱۹۸۵، شاخص نزدک-100 معرفی شد. نزدک -۱۰۰ یک شاخص بازار سهام است که ۱۰۰ شرکت بزرگ غیر مالی نزدک را در بر می گیرد. وزن شاخص هر شرکت بر اساس میزان سرمایه آنها تعیین می­ شود. شرکت­ های مالی در این فهرست قرار ندارند و شرکت­ های خارج از آمریکا در آن هستند.

تاریخچه NASDAQ-100

نزدک – ۱۰۰ در سال ۱۹۸۵ توسط نزدک شروع به کار کرد و سعی در ارتقا خود به همراه بورس اوراق بهادار نیویورک داشت. این کار با ایجاد دو شاخص مجزا انجام شد:

شاخص نزدک ۱۰۰ که شامل شرکت های صنعتی، تکنولوژی، خرده فروشی، مخابرات، بیوتکنولوژی، مراقبت های بهداشتی، حمل و نقل، رسانه و خدمات است و -۱۰۰ نزدک فایننشال که شامل شرکت های بانکی، شرکت های بیمه، شرکت های کارگزاری و شرکت های رهن می باشد. با ایجاد این دو شاخص، نزدک امیدوار بود که گزینه ها و قراردادهای آتی بر روی آن ها ایجاد شود و صندوق های تعاونی، آن ها را به عنوان معیارهای خود قبول کند. شرکت های خارجی برای اولین بار در سال ۱۹۹۸ در این شاخص پذیرفته شدند، اما قبل از اینکه بتوانند اضافه شوند، استانداردهای بالاتری برای برآورده شدن داشت. این استانداردها در سال ۲۰۰۲ تعدیل شدند، در حالی که استانداردهای مربوط به شرکت های داخلی افزایش یافت، و اطمینان حاصل شد که همه شرکت ها با استانداردهای یکسان مواجه شده اند.

چگونه با شاخص نزدک – ۱۰۰ تجارت کنیم؟

چندین راه برای انجام این کار وجود دارد، اگر چه محبوب ترین آن ها CFD ها مخفف (Contract For Difference) هستند که توسط پلت فرم های متعددی برای معاملات آنلاین پیشنهاد شده است.

 CFD ها امکان به دست آوردن سود رو به بالا یا رو به پایین، بدون داشتن مالکیت مستقیم دارایی را ارائه می دهند. کاری که معامله گر باید انجام دهد این است که حرکات رو به بالا یا رو به پایین در این بازار را پیش بینی کند. البته، تحلیل ۱۰۰ شرکت فهرست شده در این شاخص بسیار خسته کننده خواهد بود، به خصوص اگر شما به عنوان یک فرد خصوصی کار کنید. بنابراین بهتر است و حتی عاقلانه تر است، تا تجزیه و تحلیل خود را براساس نتایج جهانی بخش فن آوری های الکترونیک و فن آوری های جدید انجام دهید.

با این حال، همیشه بهتر است نتایج بزرگ ترین شرکت های جهان را در این بخش دنبال کنیم. این شرکت ها تاثیر بسیار قوی بر ارزش ها و تکامل اقتصاد آمریکا دارند که به نوبه خود بر جنبش های شاخص نزدک – ۱۰۰ تاثیر می گذارد. می توان گفت که تکامل تاریخی این دوره ها نسبت به تجزیه و تحلیل بنیادی یک رویکرد جامع تری را میسر می سازد. با مطالعه واکنش های این شاخص در مواجهه با رویدادهای خاص در گذشته، شما قادر خواهید بود، درک کنید که چگونه می تواند به اطلاعیه های آینده واکنش نشان دهد.

در نهایت، باید گفت که از آنجایی که حرکات این شاخص اغلب بسیار متغیر هستند و در نتیجه بسیار بزرگ هستند، می تواند برای مقابله با حمایت ها و مقاومت ها از لحظه ای که یک روند قوی شناسایی می شود، جالب باشد.

سخن پایانی

صرف نظر از اینکه در چه بازاری فعالیت میکند لازم است بدانید بدون توجه به هوش مالی و مدیریت سرمایه و فراگیری دانش سرمایه گذاری، صرفاً به صورت هیجانی وارد بازار سهام داخلی یا خارجی شدن تنها منجر به این می‍شود که زیان زیادی را متحمل شوید و به طور کلی از فعالیت در بازار و سرمایه گذاری فالصه بگیرید. پس قبل از شروع فعالیت در هر بازاری به افزایش مهارت دانش در این حوزه بپردازید. در این مقاله ما به بررسی شاخص نزدک که یکی از بورس های نیویورک است پرداختیم و این مقاله قدم اول برای شروع فعالیت در این بازار میباشد.